Как беларус в Польше инвестирует на пенсию: стратегия 90/10

Своим опытом с @dzikpic поделился 26-летний Вадим, который вместе с супругой работает в EPAM и живет в Польше год по визе PBH в ожидании ВНЖ. Парень рассказывает о себе так: «Я не трейдер и не спекулянт: просто откладываю несколько процентов семейного бюджета на счастливую пенсию».

Почему я начал инвестировать на будущую пенсию?

Когда беларуские кредиты были выплачены и уровень подушки безопасности достиг уровня, который позволял нам прожить несколько месяцев без работы, я задумался о том, как сохранить и приумножить деньги к пенсии. В итоге остановились на долгосрочных инвестициях:

• К 30-40 годам в среднем мы достигаем пикового уровня дохода, а потом доходы обычно начинают снижаться. Поэтому логично будет начать откладывать средства на пенсию еще на ранних этапах.
• При наличии пенсионной подушки безопасности нам не придется полагаться на государственную пенсию, которая может оказаться недостаточной, особенно учитывая демографические изменения и растущую нагрузку на пенсионные фонды.
• Типичный срок инвестирования в ценные бумаги — от 5 лет. Такой долгий срок уменьшает краткосрочную волатильность (разброс стоимости) и мы не ощущаем по итогу колебания рынка.
• Существует магия сложного процента, которая позволяет инвестициям расти с возрастающей скоростью. Инвестируя даже небольшой процент от зарплаты сейчас, можно достичь того, что прибыль от инвестиций станет значительно выше вложенной суммы, независимо от кризисов. Здесь можно воспользоваться инвестиционными калькуляторами в интернете или составленным мною калькулятором.

Как я выбирал стратегию?

Метод управления

Есть два пути инвестирования: активное и пассивное управление активами. Активное управление предполагает мониторинг рынка, активные операции купли-продажи и поиск лучших для себя инвестиционных возможностей. Пассивное же управление — это когда вы «купили и забыли».

Активное управление может казаться более эффективным, но исследования и статистика беспощадны: богатый инвестор — это мертвый инвестор. Только 17% активно управляемых фондов смогли приблизиться к доходности индекса S&P 500 (индекс, включающий топ-500 компаний США). При этом эти фонды управляются опытными профессионалами, которые хорошо разбираются в своем деле. Я переиграть их точно не смогу, поэтому метод управления стал очевиден.

Состав портфеля

Ваш портфель может должен состоять из различных инструментов для диверсификации и снижения риска. Структура портфеля зависит от срока инвестирования, вашей толерантности к риску, психологии и других факторов. Приблизительное соотношение можно определить с помощью тестов (например, на Vanguard).

По результатам теста мое соотношение составляет 80% акций и 20% облигаций. Но я использую стратегию 90% на 10%: горизонт инвестирования у меня 30+ лет, потому я могу позволить более рискованные бумаги (в моем случае — акции). Рынок акций может колебаться из-за кризисов, но в среднем он растет. С каждой декадой я планирую реструктурировать свой портфель в более консервативный: сокращать долю высокорисковых инструментов (акций) и увеличивать долю низкорисковых (облигации, депозиты и другие), чтобы к пенсии риски снижались.

В итоге, я пришел к следующему распределению: 60% акций рынка США + 30% акций рынка ЕС + 10% облигаций США. Почему? Все просто: глобальный индекс развитых стран включает в себя 60% акций американских компаний, и я добавил еще 30% акций Европы. Облигации Польши я не приобретал, потому что не уверен, что через 5-10 лет буду жить в Польше, значит, сбережения в злотых для меня нежелательны.

В азиатский рынок я не инвестирую, так как Китай и Сингапур — это однопартийные режимы, где одно из их решений может обвалить рынок. Япония — это рынок, который последние 30 лет пытается выбраться из кризиса. Eдинственные стоящие рынки — это Южная Корея и Тайвань, но у обоих возможны военные конфликты.

Продолжение читайте здесь и здесь.